研报掘金｜中金：上调农行目标价至3.57港元 评级“跑赢行业”

摘要： 格隆汇9月1日｜中金发表报告指，农行上半年净利润、拨备前利润及营业收入按年分别升3.9%、跌1.1%及升0.8%，次季度单季净利润、拨备前利润及营业收入按年分别升5.2%、跌3.8...

格隆汇9月1日｜中金发表报告指，农行上半年净利润、拨备前利润及营业收入按年分别升3.9%、跌1.1%及升0.8%，次季度单季净利润、拨备前利润及营业收入按年分别升5.2%、跌3.8%及跌0.6%，基本符合预期。报告维持农行今明两年盈测基本不变。考虑到房地产和化债政策调整，上调H股目标价10%至3.57港元，相当于预测今明两年市账率各0.4倍，维持“跑赢行业”评级。