诺德基金实控人变更，证监会要求说明治理变化情况

摘要： 　　1月5日晚，证监会公布了对诺德基金管理有限公司申请变更实际控制人的反馈意见。证监会要求公司本次实际控制人变更后控股股东天府清源控股有限公司在参与公司治理方面的变化情况（包括但不...

　　1月5日晚，证监会公布了对诺德基金管理有限公司申请变更实际控制人的反馈意见。证监会要求公司本次实际控制人变更后控股股东天府清源控股有限公司在参与公司治理方面的变化情况（包括但不限于董事提名权、高管推荐权变更等）进行说明。

　　2022年6月，诺德基金原第一股东清华控股有限公司（下称“清华控股”）因股权划拨而更名为天府清源控股有限公司（下称“天府清源”）。更名原因系此前清华大学将其名下100%的股权无偿划转给四川省国资委。届时，清华大学退出投资，四川国资旗下的四川能投“进场”。

　　股权划拨和更名也令诺德基金实控人发生变化。2022年9月，诺德基金向证监会发出变更实际控制人申请。

　　Wind显示，2023年3月，诺德基金投资人已由清华控股变更为天府清源。天眼查APP显示，目前诺德基金由天府清源持股51%，其余49%的股份由北京天朗云创信息技术有限公司（下称“北京天朗云创”）持有。北京天朗云创的受益所有人为唐宁，持股96.95%，唐宁同时是天府清源的董事。

　　股权穿透显示，诺德基金现系四川发展集团旗下的公募基金公司。四川发展集团的实际控制人为四川省政府国有资产监督管理委员会，持股90%，四川省财政厅持有另外10%的股份。至此，诺德基金实控人变为国资。

　　诺德基金此前是中外合资公募机构，由美国独立资产管理公司和国内券商等共同成立。而在2015年，诺德基金经历了一次股东“洗牌”。

　　诺德基金成立于2006年6月8日，公司注册资本为1亿元人民币，诺德安博特资管出资相当于4900万元人民币的等额美元，持股49%；长江证券出资3000万元人民币，持股30%；清华控股（现更名为“天府清源”，下同）出资2100万元人民币，持股21%。

　　长江证券2015年年报显示，长江证券于2015年3月将诺德基金30%的股份，转让给了清华控股。届时，清华控股持有51%股份。

　　2015年7月，诺德基金公告显示，原股东诺德安博特资产管理公司将其持有的49%股权转让给宜信惠民投资管理（北京）有限公司（现更名为北京天朗云创信息技术有限公司）。这次股权转让后，诺德基金的股东及股权比例为清华控股持有51%的股权，宜信惠民投资持有49%的股权。

　　值得注意得是，长江证券财报显示，2010年起至2014年诺德基金几乎年年亏损。2010年亏损约765万元，2011年亏损2000.33万元，直至2014年扭亏为盈，诺德基金投资收益约为10万元。

　　2015年之前，诺德基金的管理规模在20亿上下浮动。但在完成股权转让后，或是股东换新给诺德基金规模带来了助力。2016年起，诺德基金规模开始上涨。7年多，从17.2亿元增长到382.62亿元。在此期间，诺德基金的股权结构尚算稳定。

　　某基金研究员表示，股东结构与公司治理密切相关。对公募基金而言，股东与实际控制人是公司治理的关键，要强化对其资格、资质等方面的要求。此外，股东结构若复杂化，会影响公司治理，因此要明确股东权利以理顺公司治理。

　　上述业内人士还表示，目前一些基金公司发展掉队，公司治理不佳是主要原因，股东、高管频繁变更、股权结构复杂等都不利于公司治理。因此，要理顺公司治理的方方面面以获得长足发展。